В 1997 году Townace прошла очередную модификацию, и стала совсем другим автомобилем, спустя еще десять лет – в конце 2007 года в Японии и в Индонезии на Daihatsu была запущена сменная модель Liteace. За все года производства на автомобили Townace устанавливались бензиновые двигателя 2Y-U, 3Y-EU с объемом от 1,8 до 2,0 литров, мощностью до 130 лошадиных сил, они могли быть в карбюраторных и инжекторных версиях. Также могли устанавливаться турбированные дизельные варианты 2С-Т, 3С-Т с объемом от 2,0 до 2,2 литров, и мощностью до 88 лошадиных сил, коробки передач устанавливались автоматическая четырех ступенчатая AISIN, или механическая пяти ступенчатая в вариантах 4х4 устанавливалась и раздаточная коробка которая имела пониженную передачу.
